近日，一份研報引起了業(yè)界的廣泛關(guān)注。在這份主題為“數(shù)據(jù)驅(qū)動未來，消費(fèi)金融崛起時代”研報認(rèn)為，消費(fèi)金融這一“藍(lán)?！币呀?jīng)起飛，而隨著大數(shù)據(jù)應(yīng)用的日益成熟以及國家相關(guān)部門對整個互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)的階段性規(guī)范調(diào)整逐步到位等多項外部利好因素的疊加，消費(fèi)金融產(chǎn)業(yè)鏈正愈發(fā)體現(xiàn)出可觀的“風(fēng)口”價值。

這份研報之所以在投資界引發(fā)了廣泛的討論，其最重要的一點(diǎn)就在于成功的捕捉到了當(dāng)前中國消費(fèi)市場深刻的變革趨勢，也進(jìn)而激起一部分商業(yè)嗅覺敏銳企業(yè)家的共鳴。

據(jù)多家知名產(chǎn)業(yè)研究機(jī)構(gòu)預(yù)測，包括消費(fèi)金融在內(nèi)的中國國內(nèi)供應(yīng)鏈金融市場規(guī)模將在未來的幾年內(nèi)迎來大規(guī)模的爆發(fā)式增長。有機(jī)構(gòu)預(yù)測，到三年后的2020 年，中國國內(nèi)供應(yīng)鏈金融市場規(guī)模將達(dá)到驚人的15萬億規(guī)模。顯然，這將是一塊十分巨大的產(chǎn)業(yè)蛋糕。

大如買房買車，小如買手機(jī)電腦，消費(fèi)金融服務(wù)的范圍可以涵蓋居民生活的方方面面。國家金融與發(fā)展實(shí)驗室發(fā)布的《中國消費(fèi)金融創(chuàng)新報告》指出，2016年末，居民消費(fèi)信貸總量估計在6萬億元左右，約占消費(fèi)支出的19%。如果按照20%的增速預(yù)測，我國消費(fèi)信貸的規(guī)模到2020年可超過12萬億元。根據(jù)這一數(shù)據(jù)，在未來三年多的時間里，我國消費(fèi)信貸的總量，將劇增6萬億。

以美國市場作為參照，我國消費(fèi)信貸上行空間還非常大。據(jù)美聯(lián)儲統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示，截至2016年底，美國消費(fèi)信貸（不含房貸）達(dá)37629億美元，占GDP和消費(fèi)支出比重分別為20.2%、29.5%。與美國相比，中國消費(fèi)金融市場規(guī)模占GDP比重一直維持在美國的1/3左右，截至2016年底，中國消費(fèi)信貸在GDP中的占比為8%，而占消費(fèi)支出的比例雖然達(dá)到了19.7%，但仍遠(yuǎn)低于美國的29.5%。

實(shí)際上，消費(fèi)金融發(fā)展空間巨大，但競爭也相當(dāng)激烈，隨著3C、租房、教育、旅游、醫(yī)美、三農(nóng)等越來越多的消費(fèi)金融場景被挖掘出來，市場逐漸形成了以銀行系、消費(fèi)金融公司系、電商平臺系，以及P2P網(wǎng)貸系等為主要力量的競爭格局。如何讓用戶享受到更好的消費(fèi)體驗，成為各方爭奪市場份額的關(guān)鍵因素，因此可實(shí)現(xiàn)智能定制化服務(wù)的金融科技能力，愈發(fā)受到各方重視。

對于消費(fèi)金融的下階段發(fā)展，有專家認(rèn)為未來消費(fèi)金融將將沿著兩個方向進(jìn)行?！耙皇侨绾螀^(qū)別于傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)，用更低的成本服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)。其次則是如何做好風(fēng)險定價，這在中國的金融業(yè)態(tài)里是缺失的?！?/span>

發(fā)展消費(fèi)金融業(yè)務(wù)，還應(yīng)重視成本問題，由于不良率的影響，消費(fèi)金融企業(yè)必須要有良好的風(fēng)控水平，否則無法覆蓋資金成本和運(yùn)營成本。

隨著金融科技快速更新變化，中國金融的商業(yè)模式也會隨之更迭。未來，金融服務(wù)將會更加去中心，更加線上，更加智能，從而為整個行業(yè)帶來顛覆性變革。